سرمایه گذاری با خرید سهام

با سرمایه اندک در بلندمدت صاحب خانه شوید!

کارشناس بازار سرمایه گفت: صندوق املاک و مستغلات یکی از ابزارهای محرک اقتصادی و به عنوان یکی از راهکارهای تنظیم و رونق بازار مسکن، در دستور کار دولت و سیاست‌گذار بخش مسکن قرار گرفته است.

به گزارش بورس تابناک، ایمان بیگی اظهار کرد: صندوق‌های سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات، با خرید، مدیریت، فروش و اجاره املاک و همچنین خرید اوراق رهنی و خرید سهام شرکت‌های ساختمانی، امکان کسب عایدی برای سرمایه‌گذاران صندوق را فراهم می‌آورد.

بیگی افزود: این صندوق، نوعی صندوق سرمایه‌گذاری است که سرمایه افراد را به منظور سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات جمع‌آوری می‌کند و سهام این صندوق‌ها در بورس مورد معامله قرار می‌گیرد. افراد با خرید سهام این صندوق‌ها عملا مالکیت مجموعه‌ایی از مجتمع‌های مسکونی، مراکز خرید حتی مراکز بهداشتی درمانی را به عهده می‌گیرند.

این کارشناس بازار سرمایه ابراز داشت: از این نظر صندوق‌های سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات به سرمایه‌گذاران فرصت مشارکت در سود حاصل از سرمایه گذاری در مقیاس وسیع‌تری در بخش املاک و مستغلات را اعطا می‌کند. مقیاسی که عملا سرمایه‌گذاران خرد و حقیقی توانایی سرمایه‌گذاری در آن را نداشتند و حتی اگر منابع آن را در اختیار داشته باشند امکان مدیریت تخصصی برای افراد مقدور نیست.

بیگی گفت: یکی دیگر از مزایای این صندوق‌ها برای سرمایه‌گذاران که از عمده‌ترین دلایل موفقیت قابل توجه آن‌ها در کشورهایی نظیر فرانسه و انگلستان نیز به شمار می‌آید، توزیع درصد بالایی از درآمدهای حاصل از سرمایه‌گذاری صندوق به صورت نقد در میان سرمایه‌گذاران در فواصل معین زمانی است. از این رو سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها بطور کامل مناسب سرمایه‌گذارانی است که نیازمند به جریان نقدی ورودی بالا به نسبت حجم سرمایه‌گذاری خود هستند.

وی ادامه داد: با توجه به قابلیت پذیرش واحدهای این صندوق‌ها در بورس، امکان سرمایه‌گذاری نقدشونده در املاک و مستغلات برای سرمایه‌گذاران فراهم می‌شود. این امر در اصل راهکاری در راستای رفع معضل نقدشوندگی پایین املاک و مستغلات در اختیار سرمایه‌گذاران در این حوزه قرار خواهد داد.

این تحلیلگر مسائل اقتصادی در پایان گفت: فراهم کردن امکان سرمایه‌گذاری در دارایی واقعی (در مقابل دارایی مالی مانند سهام)، افزایش منابع تامین مالی پروژه‌های بزرگ ساخت، توسعه و بهسازی و نیز فراهم شدن امکان مدیریت تخصصی در بخش املاک و مستغلات از دیگر کارکردهای صندوق‌های سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات هستند.

سرمایه گذاری با خرید سهام

آیین‌نامه سرمایه‌گذاری خارجی در بورس‌ها و بازارهای خارج از بورس

تصویب نامه شماره 17793/42459 مورخ 1389/01/29 هیأت وزیران

" با صلوات بر محمد و آل محمد "
وزارت امور اقتصادی و دارایی- وزارت امورخارجه

هیأت وزیران در جلسه مورخ 1389/01/29 بنا به پیشنهاد شماره 221159 مورخ 1387/01/22 وزارت امور اقتصادی و دارایی و به استناد بند (3) ماده (4) قانون بازار اوراق بهادار جمهوری اسلامی ایران - مصوب 1384 – آیین‌نامه سرمایه‌گذاری خارجی در بورس‌ها و بازارهای خارج از بورس را به شرح زیر موافقت نمود:

ماده 1 - اصطلاحات و واژه‌های اختصاری تعریف شده در این آیین‌نامه دارای معانی زیر است:

1. قانون: قانون بازار اوراق بهادار جمهوری اسلامی ایران- مصوب -1384 - .
2. شورا: شورای عالی بورس و اوراق بهادار.
3. بورس: بورس اوراق بهادار دارای مجوز از شورا.
4. بازار خارج از بورس: بازار خارج از بورس دارای مجوز از شورا.
5. سازمان: سازمان بورس و اوراق بهادار، موضوع ماده (5) قانون.
6. شخص خارجی: هر یك از اشخاص زیر شخص خارجی محسوب می‌شود:

الف) شخص حقیقی كه تابعیت ایران را نداشته باشد.

ب) هر شخص حقوقی كه در كشوری غیر از ایران به ثبت رسیده باشد.

ج) هر شخص حقوقی ثبت شده در ایران كه مجموع سهام اشخاص موضوع قسمت‌های (الف) و (ب) در سرمایه آن بیش از پنجاه درصد (50%) باشد.در صورتی‌ كه صندوق سرمایه ‌گذاری با سرمایه متغیر، شخص خارجی قلمداد شود، تا زمانی كه سهم اشخاص موضوع قسمت‌های (الف) و (ب) در سرمایة آن به چهل درصد (40%) تنزل نیابد، همچنان خارجی تلقی خواهد شد.

1. متقاضی: شخص خارجی یا شخص ایرانی با سرمایه منشأ خارجی كه طبق ماده (4 ) تقاضای دریافت مجوز معامله را به سازمان ارائه داده است.
2. مجوز معامله: مجوزی كه براساس این آیین‌نامه به منظور خرید، فروش یا خرید و فروش اوراق بهادار در هر بورس یا بازار خارج از بورس از سوی سازمان به متقاضی اعطا می‌شود.
3. سرمایه‌گذار خارجی: شخص خارجی كه مجوز معامله را از سازمان دریافت نموده باشد.
4. سرمایه‌گذار خارجی راهبردی : سرمایه‌گذار خارجی كه قصد تملك بیش از ده درصد(10 %) سهام یك شركت پذیرفته شده در بورس یا بازار خارج از بورس را دارد، یا پس از تملك سهام یك شركت پذیرفته ‌شده در بورس یا بازار خارج از بورس یك كرسی هیأت مدیره آن شركت را در اختیار بگیرد.
5. وجوه قابل انتقال: مبلغی است به ریال كه بر اساس تبصره (1) ماده (10) محاسبه و اعلام می‌شود.
6. عایدات سرمایه‌ای: تفاوت قیمت فروش اوراق بهادار با قیمت خرید آن است.

ماده 2 - اشخاص خارجی با رعایت این آیین‌نامه و پس از دریافت مجوز معامله، مجاز به معامله اوراق بهادار در بورس یا بازار خارج از بورس در حدود قید شده در مجوز معامله می‌باشند. سایر مقررات حاكم بر معامله و فعالیت اشخاص خارجی در بورس یا بازار خارج از بورس، همان مقررات حاكم بر اشخاص ایرانی خواهد بود.

ماده 3 – سرمایه‌گذار خارجی مجاز است تا سقف‌های تعیین ‌شده در قانون تشویق و حمایت سرمایه‌گذاری خارجی –مصوب 1380- در بورس یا بازار خارج از بورس سرمایه‌گذاری كند، مگر اینكه شورا در برخی موارد محدودیت‌هایی را در نظر بگیرد.

ماده 4 - اشخاص خارجی برای دریافت مجوز معامله اوراق بهادار در هر بورس یا بازار خارج از بورس باید اطلاعات و مدارك لازم را به همراه تقاضانامه‌ای بر اساس فرم‌های سازمان به سازمان ارائه نمایند.

تبصره 1 - اشخاص ایرانی می‌توانند به‌‌منظور استفاده از تسهیلات و مزایای پیش ‌بینی شده در مادة (10) این آیین‌نامه، برای سرمایه‌گذاری آن بخش از سرمایه‌های خود كه منشأ خارجی دارد، در بورس یا بازار خارج از بورس، با ارایه اطلاعات، مدارك و تقاضانامه‌ موضوع این ماده به سازمان، مجوز معامله دریافت نمایند.

تبصره 2 - متقاضی مكلف است هرگونه تغییر در اطلاعات ارائه شده را به سازمان منعكس نماید.

تبصره 3 - مدارك موضوع این ماده باید به زبان فارسی یا انگلیسی ارائه شوند و به ترتیبی كه سازمان تعیین می‌كند به تائید مراجع صلاحیت‌دار برسند.

ماده 5 - سازمان موظف است ظرف هفت روز كاری پس از دریافت اطلاعات و مدارك كامل موضوع ماده(4)، مجوز معامله را صادر و به متقاضی یا نماینده‌ وی اعلام ‌كند.

ماده 6 - شخصی كه مجوز معامله دریافت می‌كند موظف است به درخواست سازمان اطلاعات، اسناد و مدارك لازم را به سازمان، بورس یا بازار خارج از بورس یا مراجع دیگر ارائه نماید.در صورتی كه وی اطلاعات و مدارك مربوط را به موقع به اشخاص تعیین شده تسلیم نكند، سازمان می‌تواند مجوز معامله سرمایه‌گذار خارجی را در خصوص خرید اوراق بهادار، تعلیق یا لغو نماید.در آن صورت سرمایه‌گذار خارجی در دوران تعلیق یاد شده پس از لغو مجوز خرید فقط دارای حق فروش اوراق بهاداری كه به نام خود خریده است، می باشد.

ماده 7 - محدودیت تملك سهام توسط سرمایه‌گذاران خارجی غیر‌ راهبردی در هر بورس یا بازار خارج از بورس، به شرح زیر است:

1. تعداد سهام در مالكیت مجموع سرمایه‌گذاران خارجی نباید از بیست درصد (20% ) مجموع تعداد سهام شركت‌های پذیرفته‌ شده در بورس یا بازار خارج از بورس یا بیست درصد (20%) تعداد سهام هر شركت پذیرفته شده در بورس یا بازار خارج از بورس بیشتر باشد.
2. تعداد سهام در مالكیت هر سرمایه‌گذار خارجی در هر شركت پذیرفته شده در بورس یا بازار خارج از بورس نمی‌تواند از ده درصد (10%) تعداد سهام آن شركت بیشتر باشد.

تبصره 1 - بورس یا بازار خارج از بورس ضمن اطلاع‌ رسانی موظف است ابزارهای لازم به‌ منظور اجرای این ماده را فراهم نماید.

تبصره 2 - در صورتی ‌كه سازمان پس از بررسی، تشخیص دهد كه نصاب بند (2) این ماده در اثر فعل سرمایه‌گذار خارجی غیر‌راهبردی نقض شده است، سرمایه‌گذار خارجی به عنوان سرمایه‌گذار راهبردی تلقی می‌شود.

تبصره 3 – محدودیت‌های اعمال شده برای تملك سهام بانك‌ها و نهادها و واسطه‌های پولی، موضوع ماده ‌(5) قانون اجرای سیاست‌های كلی اصل چهل وچهارم (44) قانون اساسی- مصوب 1387- در این آیین‌‌نامه نیز لازم‌ الرعایه است.

ماده 8 - سرمایه‌گذار خارجی راهبردی پس از خرید سهام نمی‌تواند تا دو سال بدون مجوز سازمان، اصل سهام خریداری شده را بفروشد.فروش این گونه سهام مستلزم رعایت مقررات معاملات عمده سهام در بورس یا بازار خارج از بورس می‌باشد.

تبصره 1 - در صورتی‌كه به علت افزایش سرمایه شركت مربوط، درصد مالكیت سرمایه‌گذار خارجی راهبردی به ‌گونه‌ای كاهش یابد كه وی از شمول تعریف بند (9) ماده (1) خارج گردد، مقررات سرمایه‌گذار خارجی غیر راهبردی بر وی حاكم خواهد شد.

تبصره 2 - فروش حق‌ تقدم سهام از محدودیت‌های این ماده مستثنی است.

ماده 9 - معامله سهام شركت‌های پذیرفته شده در بورس یا بازار خارج از بورس توسط نهاد مالی كه شخص خارجی محسوب می‌شود، مشمول محدودیت‌های این آیین‌نامه نیست و مشمول همان محدودیت‌هایی است كه نهادهای مالی مشابه ایرانی سرمایه گذاری با خرید سهام دارند، مشروط به اینكه:

1. نهاد مالی یادشده مجوز تأسیس یا فعالیت خود را طبق قانون و مقررات مربوط به آن، از سازمان دریافت كرده باشد.
2. معاملات یادشده به تشخیص سازمان و به منظور ارایه خدمات تخصصی نهاد مالی از قبیل تعهد خرید سهام صورت پذیرد.

ماده 10 - اشخاص خارجی یا ایرانی با دریافت مجوز معامله، مجاز به افتتاح حساب‌های ارزی و ریالی، انتقال ارز به داخل ایران و تبدیل آن به ریال و بالعكس در بانك‌های ایرانی برای انجام عملیات بانكی و سرمایه‌گذاری خود هستند. انتقال اصل سرمایه، عایدات سرمایه‌ای و سودهای نقدی دریافتی توسط اشخاص سرمایه گذاری با خرید سهام دارای مجوز معامله، به خارج از ایران با رعایت مقررات ارزی كشور و سایر ضوابط و مقررات مربوط مجاز خواهد بود.بانك مركزی جمهوری اسلامی ایران موظف است، معادل ارزی وجوه قابل انتقال را كه به شرح تبصره (1) محاسبه و اعلام می‌شود، در صورت تك‌نرخی بودن ارز به نرخ رایج در شبكه رسمی كشور و در غیر این صورت به نرخ بازار آزاد، در اختیار سرمایه‌گذار خارجی یا سرمایه‌گذار ایرانی دارای مجوز قرار دهد. در شرایط خاص به تشخیص بانك مركزی جمهوری اسلامی ایران مبلغ یادشده طی یكسال و به فاصله چهار ماه و در اقساط برابر قابل پرداخت است. دستورالعمل لازم برای اجرای این ماده ظرف سه ماه از تاریخ ابلاغ این آیین‌نامه، به تصویب وزارت امور اقتصادی و دارایی و بانك مركزی جمهوری اسلامی ایران خواهد رسید.

تبصره1 - وجوه قابل انتقال به درخواست سرمایه‌گذار خارجی یا سرمایه‌گذار ایرانی دارای مجوز معامله، توسط سازمان محاسبه و به بانك مركزی اعلام می‌گردد. ضوابط مربوط به چگونگی تعیین منشأ خارجی سرمایه و چگونگی محاسبه وجوه قابل انتقال به پیشنهاد سازمان به تصویب شورا می‌رسد.

تبصره2 - هرگونه ممنوعیت انتقال ارز از كشور كه در مقررات وضع شده یا می‌شود، شامل وجوه قابل انتقال نمی گردد.

تبصره3 - در صورتی كه شخصی ایرانی دارای سرمایه با منشأ خارجی یا سرمایه‌گذار خارجی مجوز سرمایه‌گذاری خارجی موضوع قانون تشویق و حمایت سرمایه‌گذاری خارجی – مصوب 1380 - را دریافت نموده باشد، علاوه بر تسهیلات موضوع این ماده، از مزایا و تسهیلات پیش‌ بینی شده در قانون یادشده از جمله تسهیلات پیش سرمایه گذاری با خرید سهام ‌بینی شده برای نقل و انتقال سرمایه خود به داخل یا خارج از ایران نیز برخوردار است.

ماده 11 - موارد زیر از شمول مواد (7) و (8) خارج است و مقررات لازم در مورد آنها براساس بندهای (13)، (14) و (15) ماده(4) قانون بازار اوراق بهادار، به تصویب شورا می‌رسد:

1. سهام ناشران ایرانی پذیرفته شده در بورس یا بازار خارج از بورس كه هم‌زمان در بورس یا بازار خارج از بورس كشور دیگری پذیرفته شده‌اند.
2. آن بخش از سهام ناشران ایرانی پذیرفته شده در بورس یا بازار خارج از بورس كه برای معامله اشخاص خارجی در كشور دیگر به هر طریق اختصاص یابد.
3. اوراق بهادار صادره توسط ناشر خارجی كه در بورس یا بازار خارج از بورس ایرانی پذیرفته شده باشند.
4. آن بخش از سهام ناشران ایرانی پذیرفته شده در بورس یا بازار خارج از بورس كه بصورت ارزی معامله می‌شوند.

ماده 12 - تملك سایر اوراق بهادار از قبیل اوراق مشاركت برای سرمایه‌گذار خارجی تابع سقف‌های تعیین‌ شده توسط شورا خواهد بود.

ماده 13- دستورالعمل اجرایی این آیین‌نامه به تصویب شورا می‌رسد، در دستورالعمل اجرایی این آیین‌نامه، تمام یا برخی از وظایف و اختیارات سازمان، قابل تفویض به بورس‌ها، بازارهای خارج از بورس، كانون‌ها، شركت‌های سپرده‌گذاری مركزی اوراق بهادار و تسویه وجوه و كارگزاران می‌باشد. در صورت تفویض، سازمان موظف است بر عملكرد اشخاص یادشده نظارت نماید.

ماده 14 - از تاریخ ابلاغ این آیین‌نامه، آیین‌نامه اجرایی بند (ج) ماده (15) قانون برنامه چهارم توسعه اقتصادی، اجتماعی و فرهنگی جمهوری اسلامی ایران -مصوب 1383 - موضوع تصویب نامه شماره 15619/ت 33070هـ مورخ 1384/03/16 لغو می‌گردد .

با سرمایه اندک در بلند مدت صاحب خانه شوید

کارشناس بازار سرمایه گفت: صندوق املاک و مستغلات یکی از ابزارهای محرک اقتصادی و به عنوان یکی از راهکارهای تنظیم و رونق بازار مسکن، در دستور کار دولت و سیاست‌گذار بخش مسکن قرار گرفته است.

به گزارش بازار، ایمان بیگی اظهار کرد: صندوق‌های سرمایه گذاری در املاک و مستغلات، با خرید، مدیریت، فروش و اجاره املاک و همچنین خرید اوراق رهنی و خرید سهام شرکت‌های ساختمانی، امکان کسب عایدی برای سرمایه گذاران صندوق را فراهم می‌آورد.

بیگی افزود: این صندوق، نوعی صندوق سرمایه‌گذاری است که سرمایه افراد را به منظور سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات جمع‌آوری می‌کند و سهام این صندوق‌ها در بورس مورد معامله قرار می‌گیرد. افراد با خرید سهام این صندوق‌ها عملا مالکیت مجموعه‌ایی از مجتمع‌های مسکونی، مراکز خرید حتی مراکز بهداشتی درمانی را به عهده می‌گیرند.

این کارشناس بازار سرمایه ابراز داشت: از این نظر صندوق‌های سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات به سرمایه‌گذاران فرصت مشارکت در سود حاصل از سرمایه گذاری در مقیاس وسیع‌تری در بخش املاک و مستغلات را اعطا می‌کند. مقیاسی که عملا سرمایه‌گذاران خرد و حقیقی توانایی سرمایه‌گذاری در آن را نداشتند و حتی اگر منابع آن را در اختیار داشته باشند امکان مدیریت تخصصی برای افراد مقدور نیست.

بیگی گفت: یکی دیگر از مزایای این صندوق‌ها برای سرمایه‌گذاران که از عمده‌ترین دلایل موفقیت قابل توجه آن‌ها در کشورهایی نظیر فرانسه و انگلستان نیز به شمار می‌آید، توزیع درصد بالایی از درآمدهای حاصل از سرمایه‌گذاری صندوق به صورت نقد در میان سرمایه‌گذاران در فواصل معین زمانی است. از این رو سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها بطور کامل مناسب سرمایه گذارانی است که نیازمند به جریان نقدی ورودی بالا به نسبت حجم سرمایه‌گذاری خود هستند.

وی ادامه داد: با توجه به قابلیت پذیرش واحدهای این صندوق‌ها در بورس امکان سرمایه‌گذاری نقدشونده در املاک و مستغلات برای سرمایه‌گذاران فراهم می‌شود. این امر در اصل راهکاری در راستای رفع معضل نقدشوندگی پایین املاک و مستغلات در اختیار سرمایه‌گذاران در این حوزه قرار خواهد داد.

این تحلیلگر مسائل اقتصادی در پایان گفت: فراهم کردن امکان سرمایه‌گذاری در دارایی واقعی (در مقابل دارایی مالی مانند سهام)، افزایش منابع تامین مالی پروژه‌های بزرگ ساخت، توسعه و بهسازی و نیز فراهم شدن امکان مدیریت تخصصی در بخش املاک و مستغلات از دیگر کارکردهای صندوق‌های سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات هستند.

سرمایه گذاری با خرید سهام

صندوق درآمد ثابت اتحاد آرمان اقتصاد

دارای تقسیم سود ماهیانه

سودآوری مطمئن در بازار سرمایه به پشتوانه تحلیل و تجربه

رونق اقتصادی سبکی ست آرمانی

تامین مالی آسان و ارزان

برای واحدهای تولیدی، صنعتی، خدماتی و دانش بنیان

مشاور سرمایه گذاری آرمان اقتصاد

ارائه دهنده خدمات مشاور سرمایه گذاری در حوزه بورس، طلا، ملک و سایر بازارها

صندوق درآمد ثابت اتحاد آرمان اقتصاد

دارای تقسیم سود ماهیانه

سودآوری مطمئن در بازار سرمایه به پشتوانه تحلیل و تجربه

رونق اقتصادی سبکی ست آرمانی

تامین مالی آسان و ارزان

برای واحدهای تولیدی، صنعتی، خدماتی و دانش بنیان

مشاور سرمایه گذاری آرمان اقتصاد

ارائه دهنده خدمات مشاور سرمایه گذاری در حوزه بورس، طلا، ملک و سایر بازارها

صندوق درآمد ثابت اتحاد آرمان اقتصاد

دارای تقسیم سود ماهیانه

سبدگردان شخصیت حقوقی است که به وکالت از سرمایه گذاران حقیقی یا حقوقی؛ تصمیم به خرید، فروش یا نگه داری اوراق بهادار یا افتتاح سپرده های بانکی یا انجاام هرگونه سرمایه گذاری به نام سرمایه گذار از محل سبد اختصاصی وی به منظور کسب انتفاع برای سرمایه گذار شرایط سرمایه گذاری در شرکت سبدگردان آرمان اقتصاد: مبلغ سرمایه گذاری در این طرح از ۱۰۰ میلیون تومان تا ۵۰۰ میلیون تومان و از ۵۰۰ تا یک میلیارد تومان است و افرادی که میخواهند سرمایه گذاری کنند، می بایست در ابتدا مبلغ ۱۰ میلیون تومان به حساب شرکت واریز نمایند و پس از سرمایه گذاری با خرید سهام امضای قرارداد و تحویل آن به شرکت ۱۵ روز زمان نیاز است تا مدرک ارسال شده و حساب جدید افتتاح و کد پی آر ایکس prx برای سرمایه گذار صادر شود.

ورود به سامانه سبدگردان

تأمین مالی شرکت‌ ها در واقع یکی از اصول مهم برای جذب سرمایه در جهت گردش چرخه اقتصادی شرکت ها محسوب میگردد. درواقع شرکت ها در جهت تداوم فعالیت اقتصادی و سودآوری خویش از طریق روش‌های گوناگون، سرمایه مضاعفی وارد مرحله تولیدی یا خدماتی خود مینمایند. تأمین مالی عبارت است از فرایندی که طی آن سرمایه ‌مورد نیاز جهت فعالیت شرکت، کسب و کار نوین و. کسب میگردد . هدف از تأمین مالی در اصل در هر نظام اقتصادی به معنای حیات بخشیدن به یک کارگاه تولیدی یا شرکت ارائه دهنده خدمات و محصولات برای خریداری و تأمین هزینه‌ها و مایحتاجی است که در فرایند تولید به آن‌ها نیاز دارند. از این جهت که یکی از راهکارهای سودآور برای شرکت ها است در بازار بورس و اوراق بهادار نیز مهم به شمار می‌رود. به عبارت دیگر تأمین مالی نوعی استفاده از ارزش زمانی پول (TVM) است. در جهت این‌که پولی که در آینده برای غلتیدن چرخه اقتصادی امروز مورد نیاز است را پدید آورد.

صندوق سرمايه گذاري

صندوق‌های سرمایه‌گذاری نهادهای مستقلی هستند که تحت نظارت سازمان بورس و اوراق بهادار فعالیت می‌کنند. سرمایه‌گذاران در این صندوق‌ها می‌توانند دارایی خود را قرار داده و با ریسک اندک بهینه‌ترین سود را از سرمایه‌گذاری خود دریافت کنند. در این صندوق‌ها می‌توانید یک سبد دارایی متنوع از اوراق بهادار و سهام داشته باشید. مزیت صندوق‌های سرمایه‌گذاری در این است که متخصصان این حوزه به‌جای شما سرمایه‌گذاری در بازار بورس را بر عهده می‌گیرند و به‌این‌ترتیب به‌صورت غیرمستقیم می‌توانید در بازار بورس فعال باشید. این روش برای افرادی مناسب است که زمان یا تخصص کافی برای سرمایه‌گذاری در بازار بورس را ندارند. به‌این‌ترتیب تصمیم می‌گیرند سرمایه خود را در اختیار نهادهای مالی قرار دهند که مجوز فعالیت خود را از سازمان بورس دریافت کرده‌اند.

مشاوره سرمایه گذاری

مشاوره سرمایه گذاری آرمان اقتصاد طیف وسیعی از خدمات در حوزه سرمایه گذاری با رویکرد خلق ارزش برای مشتریان حقیقی و حقوقی را ارائه می دهد. برخی از این خدمات عبارتند از : 1)مشاوره اختصاصی برای اشخاص حقیقی و حقوقی در زمینه بهترین راهکارهای مدیریت کسب و کار و تشکیل سبد سرمایه گذاری در بازارهای مختلف اعم از املاک،بازار سهام ،اوراق بدهی ، طلا و . با هدف کسب بالاترین بازدهی ممکن متناسب با سطح ریسک پذیری 2)مشاوره علمی در زمینه زمانسنجی ( market timing)ورود و خروج بهینه به بازارهای مختلف 3)مشاوره اختصاصی و ارائه سیگنالهای خرید و فروش در بازارهای مختلف به ویژه بازار سهام 4)ارزشگذاری رسمی شرکتها با مجوز از سازمان بورس و اوراق بهادار با ترکیبی از علمی ترین و بهترین متدهای ارزشگذاری 5)مشاوره تامین سرمایه گذاری با خرید سهام مالی و انجام کلیه فرآیندهای تامین مالی جهت تامین منابع با کمترین هزینه در کوتاهترین زمان ممکن از بازار پول و سرمایه با لحاظ اصول matching و Debt maturity 6)تهیه برنامه ریزی ثروت برای اشخاص با رویکرد Personal finance برای کلیه اشخاص حقیقی و حقوقی در همه مشاغل اعم از پزشکی ،مهندسی ،بازارگانی و. و ارائه برنامه ریزی یک، سه ،پنج و ده ساله جهت خلق بیشترین ثروت در هر کسب و کار 7) تهیه برنامه استراتژیک، امیدنامه ، برنامه کسب و کار ( BP) و طرح توجیهی ( FS) برای انواع ایده ها و طرحهای سرمایه گذاری با آخرین استانداردها و به روز ترین برنامه های نرم افزاری روز دنیا 8) مشاوره به ایده های سرمایه گذاری ، کارآفرینان و ایده های استارتاپی و کمک به رشد این نوع کسب و کارها با انواع خدمات در حوزه مالی ،برنامه های بازاریابی،تدوین برنامه استراتژیک و . … 9)مشاوره و انجام کلیه امور اعم از تهیه طرح توجیهی و . جهت اخذ مجوز انواع نهادهای مالی از سازمان بورس و بانک مرکزی 10)مشاوره در زمینه انواع روشهای تجدید ساختارشرکتها ( CORPORATE RESTRUCTURING) اعم از ادغام و اکتساب و اسپین آف و .… 11) مشاوره عرضه و پذیرش انواع اوراق بهادار از جمله انتشار اوراق بدهی برای تامین مالی و نیز ورود به بازار بورس و فرابورس( IPO) انواع شرکتهای واجد شرایط 12)تهیه برنامه استراتژیک برای انواع شرکتهای تولیدی ،خدماتی و بازرگانی بر اساس ارزیابی سلامت مالی و آنالیز بازار محصولات ( PRODUCT MARKET) 13)ارائه انواع برنامه های آموزشی جهت ارتقا دانش و کارایی مدیران و کارمندان شرکتها

دروازه ورود به بازار بورس آمریکا اینجاست!

فرقی نمی‌کند به تازگی به آمریکا مهاجرت کرده باشید یا چند سالی اینجا زندگی کرده باشید؛ ماهی را هر وقت از آب بگیرید تازه است! حداقل در مورد سرمایه گذاری و ورود به بازار بورس آمریکا اینطور است. فعالیت در بازار سرمایه گذاری با خرید سهام بورس و سرمایه‌گذاری‌های بلند مدت و کوتاه مدت اگر به درستی انجام شود، می‌تواند درآمد بسیار مناسبی برای شما داشته باشد. بازار بورس آمریکا با پتانسیل بالایی که دارد این فرصت را ارزشمند‌تر نیز می‌کند.

با همه این مزایا خیلی از ما به فرآیند ورود با بازار سرمایه آمریکا وارد نیستیم! نمی‌دانیم چطور شروع کنیم؟ از کجا سهام بخریم؟ در چه بخش‌هایی سرمایه گذاری کنیم و چطور ریسک سرمایه گذاری را به حداقل برسانیم. جای نگرانی وجود ندارد! در این مقاله کنار ما باشید تا مراحل خرید سهام و سرمایه گذاری در بورس آمریکا را بررسی کنیم و نکات ریز و درشت سرمایه گذاری را پیدا کنیم. در مقاله بورس آمریکا بازارهای اصلی بورس و شاخص‌های مهم آن را معرفی کردیم اما در این مقاله از نحوه سرمایه‌گذاری خواهیم گفتت.

1- شیوه سرمایه گذاری خود را مشخص کنید

قبل از هر کار دیگری باید شیوه سرمایه گذاری خود در بازار بورس آمریکا را مشخص کنید. عده‌ای از مردم ترجیح می‌دهند به صورت مستقل تمام سرمایه خود را روی یک سهم سرمایه گذاری کنند. بخش دیگری از مردم نیز دوست ندارند خیلی فعالیت کنند و تنها به سود کردن از این بازار فکر می‌کنند. همین چندگانگی در تفکر سرمایه گذاران تازه وارد باعث می‌شود به آنها توصیه شود قبل از هر چیزی به سراغ پیدا کردن راه و روش خود بروند. برای اینکه به نتیجه بهتری برسیم می‌توانیم جملات زیر را در نظر بگیریم.

• فرد تحلیل‌گری هستید و دوست دارید با اعداد و ارقام کار کنید.
• به هیچ وجه به ریاضی علاقه ندارید و دوست ندارید با کارهایی درگیر شوید که به محاسبات مختلف نیاز دارند.
• می‌توانید چندین ساعت از هفته خود را به بررسی و تحلیل بازار بورس اختصاص دهید.
• مشغله زیادی دارید و نمی‌توانید زمان به خصوصی را به سرمایه گذاری در بورس امریکا اختصاص دهید.

احساسی که نسبت به جمله‌های بالا دارید تا حد زیادی مسیر سرمایه گذاری شما را مشخص می‌کند.خبر خوب در رابطه با این جمله‌ها این است که جواب شما هر چه باشد می‌توانید به سرمایه گذاری در بورس آمریکا فکر کنید! در واقع فرقی نمی‌کند چه مسیری را انتخاب می‌کنیم؛ همه به هدفی که در سر داریم خواهیم رسید. حالا که به ذهنیت شفافی در رابطه با سرمایه گذاری در بورس آمریکا رسیدیم، وقت آن رسیده تا روش‌های سرمایه گذاری در بورس آمریکا را بررسی کنیم. شما می‌توانید برای شروع فعالیت خود، یکی از روش‌های زیر را در پیش بگیرید.

• تک سهام
• صندوق سرمایه گذاری شاخص‌ها
• Robo-advisors

یکی از روش‌های سرمایه گذاری در بورس آمریکا سرمایه گاری به روش تک سهام است. در این روش به سراغ سهام یک شرکت مشخص می‌روید و با بررسی و تحلیل داده‌های شرکت یا مجموعه تصمیم می‌گیرید با سهام خود چه کنید. این روش از سرمایه گذاری مناسب افرادی است که به ریاضیات علاقه دارند و می‌توانند داده‌های منتشر شده مختلف را تجزیه و تحلیل کنند.

خرید تک سهام تنها راه سرمایه گذاری در بازار بورس آمریکا نیست. علاوه بر این نوع سرمایه گذاری می‌توانید بر روی صندوق‌های سرمایه گذاری شاخص‌ها نیز سرمایه گذاری کنید. شاخص‌های بزرگی مثل S&P 500 صندوق‌ سرمایه گذاری دارند که ارزش آن به ارزش کل این شاخص وابسته است. سرمایه گذاری در این صندوق‌ها برای افرادی مناسب است که علاقه‌ای به تجزیه و تحلیل داده‌های مختلف ندارند و وقت نمی‌کنند بازار را زیر نظر داشته باشند. از مزیت این روش از سرمایه گذاری می‌توان به تضمین سود آن در بلند مدت اشاره کرد.

علاوه بر دو روش سرمایه گذاری بر روی تک سهام و صندوق سرمایه گذاری شاخص‌ها روش دیگری به نام Robo-advisor وجود دارد که در سالهای اخیر طرفداران زیادی پیدا کرده است. در این روش پول شما به کارگزاری که انتخاب کرده‌اید منتقل می‌شود تا با توجه به شرایط شما (سن، درآمد، ریسک پذیری، اهداف سرمایه گذاری) این پول را بر روی سهم‌های مختلفی که صلاح می‌داند سرمایه گذاری کند. روبو ادوایزرها علاوه بر تحت کنترل گرفتن سرمایه شما و استفاده آن در جهت درست، با موارد قانونی چون مالیات آشنا هستند و از ضرر کردن شما جلوگیری می‌کنند.

2- در رابطه با میزان سرمایه گذاری در بورس آمریکا تصمیم بگیرید

قبل از صحبت درباره سرمایه اولیه باید تکلیف پول‌هایی را که نمی‌توانیم از آنها به عنوان سرمایه‌ای برای شروع کار استفاده کنیم روشن کنیم. اولین پولی که باید از منابع سرمایه گذاری خود حذف کنید تمامی پس اندازهایی است که در پنج سال آینده به آنها نیاز خواهد داشت. مورد بعدی حساب پس انداز اضطراری شما است چرا که ممکن است هر لحظه به آن نیاز پیدا کنید. در نهایت نیز باید پس انداز خرید خانه و تحصیل فرزندانمان را از لیست منابع سرمایه گذاری خط بزنیم.

شاید از خود بپرسید چرا؟! جواب خیلی ساده است بازار در دوره‌های کوتاه مدت آنقدر قابل پیش بینی نیست که بتوان ریسک کرد و از پس اندازهای مهمی مثل پس انداز خرید خانه و یا تحصیلات گذشت.

حالا که می‌دانیم از چه منابعی نباید استفاده کرد می‌توانیم به سراغ مرحله تخصیص دارایی برویم. برای تخصیص دارایی باید به عوامل مختلفی توجه کنیم. از این عوامل می‌توان به سن، ریسک پذیری، میزان درآمد و اهداف کوتاه مدت و بلند مدت شما اشاره کرد. در واقع تصمیم در رابطه با میزان سرمایه گذاری به دقت بالایی نیاز دارد چرا که دوست داریم ریسک شکست و بهم ریختن زندگی روزمره را به حداقل برسانیم.

یکی از موارد بسیار مهم در تخصیص دارایی سن شما است! شاید غیر منطقی به نظر برسد اما تحلیلگران معتقدند هر چه سن شما افزایش پیدا کند سرمایه گذاری در بورس آمریکا برای‌تان نامطلوب‌تر خواهد شد. منطق پشت این جمله خیلی هم پیچیده نیست. اگر جوان باشید می‌توانید از شکست‌های کوچک سرمایه گذاری جان سالم به در ببرید اما اگر بازنشسته باشید و به حقوق بازنشستگی خود متکی باشید با کوچک‌ترین تنشی زندگی شما از هم می‌پاشد. البته در مواردی که قصد داشته باشید به صورت حرفه‌ای در بازار سرمایه آمریکا فعالیت کنید یا منابع زیادی در دسترس داشته باشید می‌توانید از تمرکز روی این جمله صرف نظر کنید.

3- در یکی از کارگزاری‌های معتبر حساب باز کنید

همه مواردی که تا به اینجای مقاله با هم مرور کردیم تنها زمانی قابل استفاده‌اند که شما حساب سرمایه گذاری داشته باشید. چطور حساب سرمایه گذاری باز کنیم؟ باور کنید اصلا سخت نیست! کارگزاری‌های معتبر زیادی در آمریکا وجود دارند که می‌توانید با ثبت نام و احراز هویت در آنها سرمایه گذاری در بورس آمریکا را شروع کنید. افتتاح حساب در بیشتر کارگزاری‌ها چند دقیقه بیشتر وقت شما را نمی‌گیرد. برای انتقال سرمایه به حساب کاربری‌تان نیز می‌تواند از روش‌های مختلفی مثل پرداخت اینترنتی یا انتقال وجه استفاده کنید.

با همه سادگی افتتاح حساب باید نوع حساب کارگزاری خود را با دقت تعیین کنید. انواع مختلفی از حساب‌های سرمایه گذاری در کارگزاری‌های بورس آمریکا وجود دارند یا این حال حساب استاندارد و حساب بازنشستگی فردی (IRA) بیشترین تعداد کاربران را دارد. هر دو این حساب‌ها به شما اجازه می‌دهند سهام بخرید، در صندوق‌های سرمایه گذاری مشترک سرمایه گذاری کنید و ETF خرید و فروش کنید. نکته مهم در انتخاب بین این دو حساب سرمایه گذاری در پاسخ شما به این دو سوال نهفته است:

1. چرا در بورس آمریکا سرمایه گذاری می کنید؟
2. دوست دارید تا ه اندازه به سرمایه خود دسترسی داشته باشید؟

اگر سرمایه گذاری در بازار بورس را به عنوان درآمدی جانبی در نظر گرفته‌اید و دوست دارید به صورت کامل روی سرمایه خود کنترل داشته باشید حساب سرمایه گذاری استاندارد بهترین انتخاب شما است. اگر هم به فکر دوران بازنشستگی خود هستید و دوست دارید به بورس به عنوان منبع درآمد در زندگی خود نگاه کنید می‌توانید به سراغ حساب بازنشستگی فردی بروید. حساب‌های بازنشستگی مالیات بسیار کمی دارند اما برداشت پول از آنها قبل از سن بازنشستگی دردسرهای خود را دارد.

4- شروع به سرمایه گذاری در بورس آمریکا

فرایند سرمایه گذاری بسته به کارگزاری که انتخاب می‌کنید متفاوت خواهد بود اما روند کلی یکسان است. قبل از هر چیزی باید حساب سرمایه گذاری خود را شارژ کنید. بعد از شارژ حساب می‌تواند به بخش خرید سهام مراجعه کنید و با انتخاب سهام مورد نظر و مشخص کردن تعداد آن، سهام را به پرتفوی خود اضافه کنید. برای اینکه سرمایه گذاری کم ریسک‌تری داشته باشید نکات زیر را به خاطر بسپارید.

• به سبد سهام خود تنوع ببخشید.
• در کسب و کارهایی سرمایه گذاری کنید که در آنها سررشته دارید.
• تا زمانی که به طور کامل با بازار بورس آمریکا آشنا نشده‌اید به سراغ سهام‌های پر نوسان نروید.
• برای شروع از خرید پنی سهام‌ها که پشتوانه خاصی ندارند پرهیز کنید.
• سعی کنید همزمان با سرمایه گذاری آموزش ببینید.

یکی از موارد لیست بالا که ممکن است کمی گیج کننده به نظر برسد، مسئله تنوع بخشیدن به سبد سهام است. وقتی از تنوع حرف می‌زنیم منظورمان این نیست که هر سهامی پیدا کردید بخرید! منظور این است که به یک سهام بسنده نکنید و همه پول خود را روی یک شرکت یا مجموعه سرمایه گذاری نکنید. به این نکته هم توجه داشته باشید که تعداد سهام‌هایتان نباید بیش از حد شود را که کنترل اوضاع از دستتان خارج خواهد شد.

برای شروع از خرید سهام‌هایی که سر و صدا می‌کنند پرهیز کنید. این سهام‌ها سود خیلی زیادی دارند اما اکثر سرمایه گذارانی که به سراغ آنها می‌روند دنبال نوسان گیری هستند و خیلی سریع سهام خود را می‌فروشند. در چنین حالتی اگر نتوانید سهام خود را در زمان درست بفروشید ضرر می‌کنید. برای شروع سعی کنید به سراغ سهام‌ شرکت‌های با ثبات‌تری بروید. در نهایت فراموش نکنید که برای سرمایه گذاری باید تحلیل‌های بازار بورس آمریکا را دنبال کنید.